Článek
Když se potkám s majitelem firmy, obvykle čekám, že bude mít promyšlené i své osobní finance. Vždyť přece ví, jak funguje cashflow, rozumí strategii, dokáže vyhodnotit rizika. Jenže realita bývá jiná. Často vidím portfolia, která nedávají žádný smysl. A paradoxně – čím úspěšnější podnikatel, tím větší nesoulad.
Proč se byznys logika nepřenáší do investic?
Podnikatelé mají vrozenou sebedůvěru. Věří svým rozhodnutím – a právem. Jejich firma vznikla díky schopnosti jít proti proudu, riskovat a vytrvat. Jenže ta samá sebedůvěra se může stát pastí, když jde o investice.
Co by ve firmě nikdy neudělali? Nesázeli by všechno na jednu kartu.
Ale v osobních financích to udělají. Typicky tak, že mají většinu majetku v jedné nemovitosti. Nebo v korporátních dluhopisech od partnera, kterému „věří“.
Příklad z praxe
Jeden z mých klientů – říkejme mu Petr – vybudoval úspěšnou výrobní firmu. Zná každý detail svého byznysu, má perfektně nastavené cashflow a strategické rezervy. Ale když jsme se podívali na jeho osobní investice, měl 90 % majetku v nelikvidních dluhopisech.
Zeptal jsem se ho: „Dal bys ve firmě 90 % obratu jednomu zákazníkovi?“
Pousmál se. „Nikdy. To by byl konec.“
A právě to je ten rozdíl. Ve firmě vidí riziko okamžitě. U osobních investic ho často přehlíží.
Psychologie úspěchu
Podnikatelé se často dívají na svět optikou: „Já to zvládnu.“ A tak věří, že zvládnou i investice. Jenže investování je jiná disciplína. Není to o tom, jak firmu řídit. Je to o tom, jak ustát něco, co nemáte pod kontrolou.
Podnikání je aktivní hra. Investování je pasivní disciplína. A právě to bývá těžké přijmout – že někdy je lepší nedělat nic, než pořád „něco zkoušet“.
Nejčastější chyby podnikatelů v investicích
- Koncentrace – většina majetku v jediné nemovitosti, sektoru nebo produktu.
- Nelikvidita – investice, ze kterých se nedá rychle vystoupit, i když přijde krize.
- Osobní vazby – investice „protože znám majitele“ místo reálné analýzy.
- Přehnaná sebedůvěra – pocit, že „všechno zvládnu“, i když jde o trhy, které se řídí jinými pravidly.
Jak to dělat jinak?
Řešení není složité. Stačí se ptát: „Řídil bych takhle i vlastní firmu?“
Pokud ne, pak je to varovný signál.
Stejně jako firma potřebuje diverzifikaci zákazníků, likvidní rezervy a dlouhodobou strategii, potřebuje je i vaše osobní portfolio. A pokud vám chybí čas nebo chuť se tomu věnovat, najměte si někoho, kdo vám nastaví pravidla hry. Ne proto, že to neumíte. Ale proto, že byznys a investice jsou dvě různé disciplíny.
Závěr
Podnikatelé umí vydělávat peníze. To je jejich silná stránka. Ale pokud chtějí, aby jejich majetek přežil i za hranicemi firmy, musí si přiznat, že osobní investování vyžaduje jiný mindset.
Byznys staví na odvaze a rychlosti. Investice na trpělivosti a rozvaze.
A kdo to dokáže spojit, má skutečnou výhodu.
Jak to vidíte vy? Jste podnikatel, který investuje podobně jako řídí firmu – nebo si naopak hlídáte, aby to byly dvě odlišné disciplíny?
