Článek
Warren Buffett potají investoval 5 miliard dolarů do utajené průmyslové společnosti – a důkazy jasně ukazují na jedno jméno. Pokud chceš předběhnout trh, možná máš poslední šanci. Když se vše oficiálně zveřejní, bude pozdě.
Je jisté, že Buffett už peníze utratil. Stačí se podívat do veřejných dokumentů Berkshire Hathaway. Jako nosorožec v telefonní budce – nelze ho přehlédnout.
Ještě dnes večer po uzavření trhů dorazí čtvrtletní hlášení Berkshire Hathaway (13F). A v něm konečně vyjde najevo, jaká průmyslová společnost se stala cílem Buffettovy tajné sázky. Kdo počká do pátku ráno, ten přijde o zisky, které si připíše tzv. chytré peníze. Ti nejprozíravější už nakupují právě teď – podle jasných stop, které jsou k dispozici každému, kdo ví, kam se dívat.
Na rozdíl od běžných spekulací na Wall Street tady víme jedno: Buffett tu investici skutečně provedl. 5 miliard dolarů se ztratilo v rozpočtu Berkshire a nikde v předešlých hlášeních není uvedeno, kam přesně šly.
A tohle není poprvé, co Buffett udělal podobný manévr. Stejnou taktiku použil při budování pozice ve společnostech jako Chubb, Chevron nebo Verizon. Využívá k tomu legální možnost od SEC – dočasné utajení nových akciových pozic. Ale tahle hra dnes končí. 13F za druhé čtvrtletí musí obsahovat úplný seznam pozic. Buffett už nebude moci skrývat své karty.
Stopa vede ke Caterpillaru
Podle všeho se průmyslová sekce portfolia Berkshire během posledních dvou čtvrtletí nafoukla o 4,8 miliardy dolarů – bez jakéhokoli oficiálního vysvětlení. To přitom přesně odpovídá stylu, jakým Buffett budoval jiné své „tajné“ pozice.
Nejpravděpodobnějším cílem je podle analytiků Caterpillar – průmyslový gigant s backlogem objednávek za 37,5 miliardy dolarů, obchodující se zhruba s 20% diskontem oproti vnitřní hodnotě a s masivním peněžním tokem ve výši přes 3 miliardy dolarů za čtvrtletí. Když chce Buffett „sázet na to, co buduje civilizaci“, jak sám říká, pak stroje na beton a ocel dávají dokonalý smysl.
Další možností je Deere – dnes technologicky mnohem dál než v době, kdy od něj Buffett odešel. Nové stroje kombinují GPS, autonomní řízení a AI – ačkoliv není tak podhodnocený jako Caterpillar. UPS a Honeywell pak doplňují seznam možných kandidátů.
Ale favorit je zřejmý – velký žlutý stroj jménem Caterpillar.
Jak z toho těžit, než bude oznámení venku?
Pokud jsi odvážný investor, můžeš dnes nakoupit akcie Caterpillaru a spekulovat na krátkodobý růst o 5–15 %. Střednědobý potenciál může být i 20–30 %.
Opatrnější investoři mohou zvolit průmyslové ETF – například Industrial Select Sector SPDR ETF (XLI), který zahrnuje 78 firem z průmyslu, včetně všech podezřelých: Caterpillar, Deere, UPS, Honeywell… Pokud bude tip správný, ETF vyskočí s nimi – a pokud se Buffett trefí jinam, stále máš podíl ve vítězném sektoru.
Navíc: až se Buffettova pozice oficiálně odhalí, její akcie zpravidla vyskočí o 5–10 %. A jak víme z historie, i ostatní akcie ve stejném odvětví často získají „sympatie trhu“, což může vést k růstu celého sektoru o 3–5 %.
Historie se opakuje
Buffett už takto několikrát potají investoval a vyplatilo se to. Když v roce 2024 odhalil pozici v Chubb, akcie vyskočila o 8 % a za následující období přinesla 22% zisk. Chevron po odhalení vzrostl o 22 %, AIG i Phillips 66 přinesly dvouciferné výnosy. Jediný výstřel mimo terč byl Verizon, kterého se nakonec zbavil.
Úspěšnost Buffettových utajených investic? 80 %. A to nejsou náhodné sázky – to jsou tahy někoho, kdo má desítky let zkušeností.
Proč je to důležité
Buffett nemění jen portfolio – on tím dává signál o tom, čemu věří. A věří v průmysl. Částku 40 miliard dolarů vybral z Bank of America a dalších finančních institucí – a místo toho pumpuje miliardy do továren, dopravců a strojírenských obrů.
Tohle může být jeho poslední velká tajná sázka předtím, než předá vedení Gregu Abelovi. A podle všeho chce skončit tam, kde to všechno začalo – u skutečných, hmatatelných společností, které něco vyrábí.
