Článek
Rostoucí ceny ropy a zemního plynu opět zvedají vlnu obav z inflace. Na tento vývoj musí reagovat i Česká národní banka (ČNB), která je připravena zasáhnout. Zatímco na posledním měnověpolitickém zasedání ponechala základní úrokové sazby beze změny, ve svém doprovodném komentáři výrazně přitvrdila protiinflační rétoriku.
První zvýšení základních sazeb – pravděpodobně o 0,25 procentního bodu – tak můžeme očekávat již na listopadovém zasedání. A podle všeho nezůstane jen u něj.
Spořicí účty se blíží k 5 %, ale má to háček
Ekonom Petr Dufek z Banky Creditas očekává, že by ČNB mohla v nadcházejícím období zvýšit sazby postupně až čtyřikrát. Pro střadatele to na první pohled zní jako dobrá zpráva.
- Dnešní stav: Nejvyšší nabízené úrokové sazby na spořicích účtech se aktuálně pohybují mírně nad 4 % p.a. (často podmíněné aktivním používáním karty či investicemi do dalších produktů banky).
- Očekávaný posun: Pokud ČNB zvedne sazby v součtu o 1 procentní bod, úročení spořicích účtů by se mohlo posunout k hranici 5 %.
Případný reálný zisk pro střadatele však závisí na druhé straně vah – na míře inflace:
- Optimistický scénář: Jestliže včasné zvýšení sazeb ze strany ČNB inflaci udrží pod kontrolou, střadatelé si připíší reálný kladný výnos.
- Pesimistický scénář: Pokud ale inflace opět uteče, zopakuje se situace z let 2022 a 2023. Tehdy sice spořicí účty nabízely úroky přes 6 %, ale při inflaci 15,1 % (2022), resp. 10,7 % (2023), úspory na účtech dramaticky ztrácely na kupní síle.
Kdo na růstu sazeb zcela jistě prodělá
Zatímco pro střadatele je výsledek nejistý, jedna skupina obyvatel má své ztráty spočítané předem: lidé s hypotékou, kterým v nejbližší době končí fixace úrokové sazby.
- Hypoteční sazby se již dnes pohybují nad 5 %.
- Do konce roku se očekává jejich atak na hranici 6 %.
- Pokud ČNB zvedne základní sazbu o 1 procentní bod, hypoteční úroky tuto šestiprocentní hranici hravě překonají.
Co dělat, pokud vás čeká refixace?
Pokud vám v průběhu příštího roku končí fixace hypoteční sazby, nečekejte na poslední chvíli.
- Kontaktujte svého finančního poradce nebo banku ještě dnes.
- Sjednejte si novou sazbu v předstihu. Většina bank umožňuje zafixovat si úrokovou sazbu na refixaci s předstihem několika měsíců až jednoho roku dopředu. Sice získáte sazbu nad 5 %, ale pokud budete čekat, může to být ještě horší.
Vím… není to zrovna nejoptimističtější zpráva na závěr. Ale koťátka vám tu kvůli tomu pouštět nebudu. Proto je lepší jednat včas a připravit své finance na chladnější období.
